資金繰りを改善する方法として、「ファクタリング」と「リースバック」という2つの手段が注目されています。
どちらも保有資産を現金化する方法ですが、対象となる資産や契約形態、利用の場面が大きく異なります。
本記事では、ファクタリングとリースバックの違いをわかりやすく解説し、どのように使い分けるべきかをご紹介します。即日ファクタリングについても参考にしてください。
なぜこの質問が多いのか
中小企業や個人事業主にとって、銀行融資以外で資金を得る方法は多岐にわたります。
しかし、その中で「ファクタリング」と「リースバック」は似たような言葉として混同されがちです。
特に、どちらも「資産を使って現金を得られる」と聞いて「結局どっちが良いのか分からない」という声が多く、正確な理解が求められています。
ファクタリングとリースバックの違い【結論】
ファクタリングは「売掛金（請求書）を売って現金を得る」方法、 リースバックは「不動産や設備などの資産を売って、使い続ける」方法です。
どちらも“保有資産の現金化”を目的としますが、 ファクタリングは「債権」を対象にした資金調達、リースバックは「有形資産（不動産・設備など）」を対象にした手法です。
中でも資金を当日中に手に入れられる即日ファクタリングは需要があります。
ファクタリングの基本と特徴
ファクタリングは、企業が保有する売掛債権（取引先への請求書）をファクタリング会社に売却し、期日前に現金を得る仕組みです。
特に銀行融資が難しい場合や、早急な資金が必要な場合に有効です。
【主な特徴】
- 売掛金が対象（無形資産）
- 返済義務なし（借入ではない）
- 資金調達が早い（最短即日）
- 手数料はやや高め（数％〜20％）
リースバックの基本と特徴
リースバックは、自社が所有している不動産や車両、設備などの有形資産をいったん売却し、そのまま賃料を支払って使い続ける仕組みです。
資産を手放さずに利用し続けられるのが大きな特徴です。
【主な特徴】
- 不動産や設備などの有形資産が対象
- 売却と同時にリース契約を結び、利用継続可能
- 不動産リースバックでは数千万円単位の資金調達も可能
- 賃料負担が長期的に発生
よくある誤解
「どちらも似たようなもの」と思われがちですが、対象資産も資金調達のスピードも大きく異なります。
例えば、
「今すぐ現金が必要」という場合にはファクタリングの方がスピーディで適しています。
一方、
「不動産を売却せずに使い続けたい」「固定資産を流動化したい」という場合はリースバックが有効です。
また、リースバックは最終的に資産を買い戻すことも可能な契約もありますが、その分、長期的な費用負担を考慮する必要があります。
実務での注意点
【ファクタリング利用時の注意点】
- 売掛先との契約が明確であること（架空請求はNG）
- 契約内容（手数料・支払い方法）の確認
- 売掛先の信用状況が審査に影響
【リースバック利用時の注意点】
- 売却金額と賃料のバランスを確認（資産価値に見合っているか）
- 契約終了時に資産の買戻しができるか確認
- 長期の賃料負担が経営に影響しないか
専門家の支援が有効な場面
行政書士や税理士、不動産鑑定士などの専門家は、ファクタリングやリースバックの契約書チェック、資金繰り全体の見直し支援を行えます。
特にリースバックの場合、不動産価値の査定や契約内容の精査が非常に重要となるため、専門的な知識が不可欠です。
まとめ：目的に応じた資金調達方法を選ぶことが重要
ファクタリングは「売掛金による短期の資金調達」、 リースバックは「資産を活用した中長期的な資金調達」として、それぞれ異なる特徴を持っています。
自社の資産状況や資金ニーズの緊急性に応じて、どちらの手段が適しているかを判断し、必要に応じて専門家に相談することが大切です。
